早上，毛毛虫去找小蚂蚁，毛毛虫和小蚂蚁约上蝴蝶，它们三个一起出去玩。它们玩时无意中发现了半个鸡蛋壳，他们找来了一根木棍，毛毛虫和小蚂蚁玩起了跷跷板，蝴蝶在一边为它们伴舞。
过了一会，它们又想自己做一个热气球，于是它们找来了四根绳子和一个塑料袋，做成了一个热气球。毛毛虫和小蚂蚁坐上热气球。一阵风吹过，把热气球送上了蓝蓝的天空中，它们从上空看地上，真美啊！
到了下午，“轰隆隆”一阵雷声响起，它们赶快降落。要下雨了，没有伞怎么办呢？这时，小蚂蚁灵机一动，想到了一个办法：把鸡蛋壳翻过来，这样不就有伞了吗。它们三个躲在鸡蛋壳里，雨水“滴答滴答”，敲在蛋壳上，好像在弹奏乐曲。
天黑了，它们三个望着天上的星星，在比谁数的星星多。一阵风吹来，把一片树叶吹到了蛋壳上，好像送给了它们一床被子。
夜深了，他们进入了甜美的梦乡。